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问题:

[多选] 当企业采用随机模式对现金持有量进行控制时,下列有关表述正确的有()。

只有现金持有量超出控制上限,才用现金购入有价证券,使现金持有量下降;只有现金持有量低于控制下限时,才抛售有价证券换回现金,使现金持有量上升。计算出来的现金持有量比较保守,往往比运用存货模式的计算结果大。当有价证券日利息率下降时,企业应降低现金持有量的上限。现金余额波动越大的企业,最优现金返回线越高。

问题:

[多选] 某企业采用随机模式控制现金的持有量。下列事项中,能够使最优现金返回线上升的有()。

有价证券的收益率提高。管理人员对风险的偏好程度提高。企业每日的最低现金需要量提高。企业每日现金余额波动的标准差增加。

问题:

[多选] 信用的“5C”系统中,能力指顾客的偿债能力,对其能力(Capacity)的考查主要应分析的财务比率有()。

流动比率。存货周转率。产权比率。应收账款周转率。

问题:

[多选] 下列关于适中型营运资本筹资策略的说法中,不正确的有()。

临时性流动资产通过自发性流动负债筹集资金。长期资产和稳定性流动资产通过权益、长期债务和自发性流动负债筹集资金。部分临时性流动资产通过权益、长期债务和自发性流动负债筹集资金。部分临时性流动资产通过自发性流动负债筹集资金。

问题:

[多选] 某公司拟使用短期借款进行筹资。下列借款条件中,会导致有效年利率(利息与可用贷款额的比率)高于报价利率(借款合同规定的利率)的有()。

按贷款一定比例在银行保持补偿性余额。按贴现法支付银行利息。按收款法支付银行利息。按加息法支付银行利息。

问题:

[多选] 某企业在生产经营淡季流动资产为500万元,长期资产为500万元,在生产经营旺季流动资产为700万元,长期资产为500万元。企业的长期负债、自发性流动负债和权益资本可提供的资金为900万元。则下列表述正确的有()。

在经营旺季的易变现率为57.14%。该企业采取的是激进型融资策略。该企业采取的是保守型融资策略。在经营旺季的易变现率为80%。

问题:

[多选] 以下筹资策略说法中正确的有()。

在保守型筹资策略下,波动性流动资产的资金来源既可以是临时性负债,也可以是长期负债、自发性负债和权益资本。在激进型筹资策略和适中型筹资策略下,波动性流动资产的资金来源都只能是临时性负债。在适中型筹资策略下,波动性流动资产的资金来源是自发性负债。无论何种筹资策略,波动性流动资产的资金来源只能是临时性负债。

问题:

[多选] 关于营运资本策略,下列表述中正确的有()。

营运资本投资策略和筹资策略都是通过对收益和风险的权衡来确定的。保守型投资策略其机会成本高,激进型投资策略会影响企业采购支付能力。保守型筹资策略下除自发性负债外,在季节性低谷时也可以有其他流动负债。适中型筹资策略下企业筹资弹性大。

问题:

[多选] 下列各项目中,企业通常不能按自己的意愿进行控制,能够被视作自发性负债的项目有()。

短期借款。应交税费。应付水电费。应付职工薪酬。

问题:

[问答题] 甲公司生产并销售某种产品,目前采用现金销售政策,年销售量180000件,产品单价10元,单位变动成本6元,年平均存货周转次数(按销售成本计算)为3次,为了扩大销售量,甲公司拟将目前的现销政策改为赊销并提供一定的现金折扣,信用政策为“2/10,n/30”,改变信用政策后,年销售量预计提高12%,预计50%的客户(按销售量计算,下同)会享受现金折扣优惠,40%的客户在30天内付款,10%的客户平均在信用期满后20天付款,收回逾期应收账款发生的收账费用为逾期金额的3%,存货周转次数保持不变,应付账款年平均余额将由目前的90000元增加至110000元。等风险投资的必要报酬率为l5%,一年按360天计算。计算改变信用政策引起的税前损益变化,并说明该信用政策改变是否可行。