问题:
A . 离到期时间长的债券价值低B . 离到期时间长的债券价值高C . 两只债券的价值相同D . 两只债券的价值不同,但不能判断其高低
● 参考解析
对于分期付息债券,当债券的面值和票面利率相同,票面利率低于必要报酬率(即折价发行的情形下),如果债券的必要报酬率和利息支付频率不变,则随着到期日的临近(到期时间缩短),债券的价值逐渐向面值回归(即上升),所以离到期日期限越长的债券,价值越低。
相关内容
相关标签