问题:
A . 国库券的票面利率B . 国库券的年市场利率C . 国库券的到期年收益率D . 按连续复利和市场价格计算的到期收益率
● 参考解析
布莱克—斯科尔斯模型中的参数—无风险利率,可以选用与期权到期日相同的国库券利率,这里所说的国库券利率是指其市场利率,而不是票面利率。 市场利率是根据市场价格计算的到期收益率,并且,模型中的无风险利率是指按连续复利计算的利率,而不是常见的年复利。 【该题针对“布莱克-斯科尔斯期权定价模型”知识点进行考核】
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